地政学的 暗号資産 、イラン人が暗号資産に殺到；国際的な制裁措置無力化する

2024年、制裁は範囲と戦略の両面で変化を見せ、地政学的 緊張の高まりを受けて、違法なオンチェーン 活動がより広範に拡大している実情を反映した。制裁対象組織が仮想通貨などの代替的な金融チャネルに目を向ける中、米国財務省の外国資産管理室（米国財務省外国資産管理局（OFAC） ：OFAC ）は、従来の 銀行業務にとどまらず、制裁対象国を支える金融インフラを解体するための取り組みを強化した。 米国とその同盟国は、ロシアの戦時経済への攻撃を継続するとともに、イランのイスラム革命防衛隊（IRGC）に対する措置をエスカレートさせ、国家が支援する資金調達を抑制するという決意をさらに強固なものとした。

2024年、制裁対象の管轄区域および団体は、158億ドル相当の仮想通貨を受け取り、これは暗号資産 における違法取引総額の約39％を占めた。OFAC は、仮想通貨アドレス を含む計13件の指定を行った。これは2023年よりわずかに少ないものの、過去7年間で2番目に多い件数である。

過去数年間とは異なり、制裁対象の管轄区域が、個々の事業体に比べて制裁関連活動全体の割合において過去最高を記録し、2024年末時点ではその価値の60％近くを占めるに至った。その詳細は以下の通りである。

この変化は、主にイランにおける仮想通貨の利用拡大によって引き起こされた。後述するように、イランの集中型取引所（CEX）では、利用状況と資金流出の両方が急増しており、その取引パターンからは資本逃避が示唆されている。これは、制裁対象地域の住民の間で見られるより広範な傾向を反映しており、彼らは制限的な経済環境下において、代替手段として仮想通貨に目を向けている。

2024年の制裁は、中核となる金融ネットワークを標的としている

2024年、OFACによる「暗号資産 」関連の制裁は、主に個人や小規模なグループを対象とする段階から一歩踏み出し、違法活動を支える金融インフラを直接的な標的とするようになった。暗号資産 に関連する新たな制裁の発動件数は減少したものの、制裁対象となった団体の金融上の影響力は依然として大きなものだった。

以下の図表では、OFACの暗号資産 に関連する制裁措置の構成が、大統領令（EO）および制裁プログラムごとに分類して、時間の経過とともにどのように変化してきたかがわかります。

この重点化は、ロシア連邦政府による特定の有害な対外活動に関する大統領令第14024号（EO 14024）の適用拡大に最も顕著に表れており、米国とその同盟国がロシアの金融インフラを弱体化させる取り組みを強化するにつれ、同大統領令は「暗号資産 」に関連する制裁の主要な枠組みとなった。制裁措置は主に、制裁回避、サイバー犯罪、および軍事調達を助長するネットワークを対象としていた。

ロシアの暗号資産 の活動を標的とした主要な措置

2024年、西側諸国の当局は、ロシアの戦争経済、違法なサイバー活動、および組織犯罪ネットワークを支援する上で重要な役割を果たしていた、ロシアと関連のある暗号資産 傘下の組織に対し、一連の大規模な取り締まりを開始した。

2024年8月23日

OFAC ウクライナでロシア軍にドローンを供給しているロシアの無人機開発企業「KB Vostok OOO」に対し、ロシアの軍事供給数 チェーンを支援する約400の団体を対象とした広範な措置の一環として制裁が科された。今年初めに制裁対象となった、オンチェーン の規模が比較的小さい別の無人機開発企業「OKO Design Bureau」と同様に、「KB Vostok」も仮想通貨による寄付を募り、暗号資産 を通じて無人機の販売を仲介していた可能性が高い。

オンチェーン による分析の結果、KB のVostokに属する単一の取引相手 が、KB のVostokが制裁対象となっているアドレス との24件の取引のうち16件を占めており、送信 の金額は同社のScalpel UAVの価格とほぼ一致していることが判明した。この取引相手 は、4,000万ドル近くの送金を処理しており、制裁対象となっているロシアの取引所Garantexにおいて、複数の入金 アドレス を利用していた。同取引所では1億ドル以上の仮想通貨が取り扱われており、ロシアの軍事調達ネットワークが関与している可能性が示唆される。

2024年9月19日

ドイツ連邦刑事警察局（BKA）は、「オペレーション・ファイナル・エクスチェンジ」において、47のロシア語圏のノーKYC 暗号資産 取引所のインフラを押収した。KYC (Know Your Customer) （KYC ）プロトコルを採用していなかったこれらのプラットフォームは、ランサムウェア での支払い、ダークネット取引、および制裁回避に悪用されていた。

対象となったプラットフォームの分析の結果、広範な違法活動が明らかになった。 その多くは、ダークネット市場、盗難資金 、および制裁対象団体から多額の資金流入を受けており、サイバー犯罪エコシステムに深く組み込まれていることが明らかになった。また、これらのサービスは、制裁対象のロシアの銀行との間で資金の流入・流出経路を提供することで、ロシア国民が制裁を回避することを可能にしていた。ドイツに拠点を置くサーバーを使用していたにもかかわらず、これらの取引所は主にロシア人ユーザーを対象としており、デフォルトの言語設定はロシア語で、法定通貨 といった取引オプションには、ズベルバンクなどの制裁対象銀行が紐付けられていた。

2024年9月26日

OFAC ロシアに拠点を置く仮想通貨取引所「暗号資産 」（Cryptex ）およびその運営者であるセルゲイ・セルゲイヴィチ・イワノフ氏に対し、詐欺サイト（ランサムウェア ）やダークネット市場に関連する資金のマネーロンダリングを行ったとして制裁を科した。「Cryptex 」は2018年以降、58億8000万ドルを超える取引を処理し、違法行為を行う者たちの金融仲介役として機能していた。 同時に、FinCENは、10億ドル以上の取引を処理した「no-KYC 」取引所「PM2BTC」を、「ロシアマネーロンダリング対策法」に基づく主要なマネーロンダリング懸念対象として指定した。これらの制裁措置は、サイバー犯罪の資金源を解体するための米国と欧州当局間の広範かつ協調的な取り組みである「オペレーション・エンドゲーム」の一環であった。 オランダと米国の法執行機関 は関連するドメインとインフラを差し押さえ、一方、米国務省はイワノフの逮捕につながる情報に対し1,000万ドルの報奨金を懸賞した。さらに、オランダの法執行機関 は、Chainalysis およびTether の支援を受け、700万ユーロ相当の資金を差し押さえた。

Cryptex、PM2BTC、およびUAPS —— イワノフが運営し、主に詐欺サイト向けサービスを提供していた決済代行業者 ——は、ランサムウェア グループや詐欺サイトを含むサイバー犯罪者たちのために、数十億規模の取引を処理していた。当社のオンチェーン による分析によると、2024年だけでも、UAPS は9,700万ドル以上をCryptex に流しており、両者の間に深い金銭的つながりがあることが示されている。

2024年12月4日

英国の国家犯罪対策庁（NCA）は、「オペレーション・デスタビライズ」と呼ばれる作戦を通じて、数十億ドル規模のロシア語圏の資金洗浄ネットワークを摘発した。この作戦により、84人が逮捕され、現金および仮想通貨合わせて2,000万ユーロ以上が押収された。このネットワーク「スマート」と「TGR」は、ロシアのエリート層、サイバー犯罪者、および組織犯罪集団のために資金洗浄を行っていた。

この作戦は、英国、EU、米国の各機関が連携して実施した国際的な共同作戦であり、OFAC 、DEA、FBIなどが参加した。 この取り締まりの一環として、OFAC は、TGRに関連する4つの団体と5名の個人に対して制裁措置を科した。これには、英国、UAE、タイ、および米国の企業構造を通じて違法取引を仲介したTGRの創設者ジョージ・ロッシ氏とその関係者が含まれる。OFAC はまた、TGRのメンバーに関連する仮想通貨ウォレットを特定した。その中には、制裁対象者であるハジ・ムラト・ダルガトヴィッチ・マゴメドフ氏が所有するウォレットも含まれており、このウォレットを通じて2億ドル以上の違法資金が処理されていた。

SmartとTGRは30カ国で活動し、現金と暗号資産 の交換を通じて不正資金を移動させ、ランサムウェア での決済、制裁回避、麻薬密売を助長していた。特に、NCAによると、Smartはロシアの諜報活動を直接資金援助し、Ryukランサムウェア グループのために資金洗浄を行っていたという。

ロシア語版「KYC 」の取引所は引き続き運営されている

主要事業者に対する取り締まり措置により事業が妨げられているにもかかわらず、新たな「no-KYC 」取引所が次々と登場しており、その多くは以前に閉鎖されたサービスのブランド名を変更したものである。

KYC を扱わない取引所の稼働数は、小規模な新興取引所やブランド名を変更した取引所が閉鎖によって生じた空白を埋める形で増加しているものの、米国および国際的な制裁措置による打撃を反映して、全体的な資金流入は減少している。

これらのプラットフォームはロシア語で運営されており、制裁対象となっているロシアの銀行にサービスを提供しているものの、法人設立や登録に関する詳細情報が欠けていることが多く、実際の管轄区域を特定することが困難である点に留意する必要があります。

法執行機関がこうしたネットワークについてより深い知見を得るにつれ、さらなる取り締まりによって、サイバー犯罪、麻薬密売、および制裁対象となっている国家による活動を支えている資金の流れが抑制される見込みです。「Chainalysis 」のような業界全体の管理体制やツールを活用することで、エコシステムの参加者は自らのリスク露出状況をリアルタイムで監視できるようになり、違法な資金が合法的な金融システムに流入するのを防ぐ一助となります。

制裁対象の管轄区域は、仮想通貨を含む代替手段決済インフラ に注目している

欧米による規制が強化される中、制裁対象国は貿易を維持し、資本を調達するために、仮想通貨や代替金融システムに目を向けている。特にロシアとイランは、BRICS諸国（ブラジル、ロシア、インド、中国、南アフリカ）との金融関係を深め、米ドル（USD）や従来の の銀行ネットワークに依存しない決済メカニズムの構築を進めている。BRICS加盟国は共通のデジタル通貨の導入可能性を模索している一方、ロシアは中国やインドとの貿易決済において、米ドルの代わりにステーブルコイン や中央銀行デジタル通貨（CBDC）の利用を推進している。

西側諸国による制裁による財政的圧力が高まる中、ロシアは昨秋、仮想通貨を合法化する法律を制定し（マイニング ）、国際決済における仮想通貨の利用を認めた（暗号資産 ）。これは、 仮想通貨を全面的に禁止していたこれまでの姿勢からの劇的な転換である 。この戦略的な政策転換は、西側諸国による制裁による財政的圧力を緩和し、仮想通貨を活用した国際貿易を可能にすることを目的としている。

国内での暗号資産 決済の禁止措置を維持しているにもかかわらず、ロシアは当社の「グローバル・暗号資産 普及 インデックス」において依然として上位にランクインしている。法規制が導入される前から、ロスバンク（Rosbank）などの銀行は、暗号資産 を基盤としたクロスボーダー 取引の実験を始めていた。現在、ロシア中央銀行は、規制当局の監督下で仮想通貨を同国の金融システムに統合する取り組みを推進している。

制裁対象地域における暗号資産 の正当な活動を評価する

制裁対象地域における仮想通貨の利用は、国家が管理する違法な資金調達と関連している可能性がある一方で、抑圧的な体制下で経済的困難に直面している一般市民にとっては、重要な経済的命綱ともなっている。こうした地域の多くの個人や企業は、資産の保全、国境を越えた資金移動、政府による金融規制の回避のために仮想通貨を利用している。これは、我々がイランで確認した適応策であり、以下で詳しく考察する。

規制の観点からは、国家主導の制裁回避と個人の利用との区別はほとんど意味をなさない。なぜなら、広範な制裁措置により、意図の如何にかかわらず、米国人および米国法人と制裁対象地域の個人・団体との間のほぼすべての金融取引が禁止されているからである。しかし、こうした経済圏における仮想通貨のより広範な影響を考慮する際には、個人や企業が違法な意図を持たずに暗号資産 を利用するケースが少なくないことを認識することが重要であり、そこには金融規制の執行と人道的な配慮との間の葛藤が浮き彫りになっている。

さらに、分散型プラットフォーム（留まる ）は制裁下でも稼働しており、これが執行活動を複雑化させている。従来の の金融機関とは異なり、これらのネットワークは容易に差し押さえたり閉鎖したりすることができないため、コンプライアンス対策にはより広範なエコシステムレベルのアプローチが必要となる。執行活動が進む中、政府間の協力、Chainalysis のようなコンプライアンスツール、およびVA サービスプロバイダーを通じた包括的な制裁リスクへの対応は、暗号資産 への正当なアクセスを維持しつつ、不正資金のリスクを管理する上で極めて重要となる。

Tornado Cash 制裁や法的措置の余波の中でも持ちこたえている

以前にも指摘した通り、暗号資産 のミキサーであるTornado Cash は、規制当局が分散型プラットフォームに対する制裁措置を執行する際に直面する課題の典型例である。OFAC への制裁、法的措置、開発者の逮捕にもかかわらず、Tornado Cash は依然として違法な取引を処理し続けている。

2022年に、主に北朝鮮のラザルス グループに関連する盗難資金 の4億5500万ドル以上の資金洗浄を助長したとして、 OFAC から制裁を受けたが、同プラットフォームの中核となるインフラを閉鎖することは困難であることが判明している。 2023年8月、米国の検察当局は、Tornado Cash （共同創業者 ）のロマン・セメノフを、マネーロンダリングの共謀および制裁違反の罪で起訴した。一方、オランダ当局は2024年、同グループのメンバーである共同創業者 のアレクセイ・ペルツェフを有罪とし、5年以上の懲役刑を言い渡した。

Tornado Cashは、中央集権型のウェブベースのインターフェースが停止された当初、取引高が90％近く減少したものの、分散型のスマートコントラクトのおかげで運用を継続することができました。2024年には、流入額が前年比で108％急増し、昨年の『暗号資産 犯罪レポート』で初めて指摘した回復傾向が継続しています。

資金流入は依然として制裁前の水準には戻っていないものの、Tornado Cash は依然として毎月数億ドル規模の取引を仲介している。

盗難資金 Tornado Cashの復活を牽引する

2024年のTornado Cash の利用増加は、主に盗難資金 によるものでした。同ファンドの運用残高は3年ぶりの高水準に達し、総流入額の24.4％を占めました（下図参照）。

こうした資金流入を後押しした最も重要な出来事の一つが、HECO（ブリッジ ）の脆弱性を悪用した事件でした。この事件では、ハッカーたちが、不正に得た資金を洗浄するために、 Tornado Cash を通じて1億4500万ドル相当のETH を流用しました。

2019年以降、 Tornado Cash を通じて処理された資金の25％以上を違法活動と結びつけており、その中でもラザルス グループは最も高額な利用者の一つとなっています。このプラットフォームが盗難資金 の資金洗浄において紛れもなく大きな役割を果たしてきたことは事実ですが、Tornado Cash のような暗号資産 ミキサーが、必ずしも犯罪活動のツールとしてのみ利用されているわけではないという点を考慮することが重要です。 例えば、Ethereum 共同創業者 ヴィタリック・ブテリンは、2022年のロシアによる全面侵攻を受けて、ウクライナへの寄付を匿名化するために Tornado Cash を利用したと公に述べており、こうしたサービスが正当な文脈においても金融プライバシーのために活用できることを示している。

分散型プラットフォームは、独自の執行上の課題をもたらす

差し押さえや閉鎖が可能な中央集権型サービス とは異なり、Tornado Cash は分散型ブロックチェーン ネットワーク上のスマートコントラクトを通じて運営されているため、取り締まりははるかに困難です。ブロックチェーン の透明性により、当局は不正な資金の流れを追跡することは可能ですが、規制当局が分散型インフラを実際に解体する権限は限られています。 2024年11月26日、米国の裁判所は、OFAC が Tornado Cashのスマートコントラクト アドレス に対して制裁を課した際、その権限を逸脱していたとの判決を下した。この判決は、分散型金融 (DeFi) プロトコルに対する法執行の限界についてより広範な疑問を投げかけるものであり、プロトコル およびサービスレベルにおける国際協力と堅固なコンプライアンスの必要性を示唆している。業界はここ数年、コンプライアンスの面で確かな進展を遂げており、これについては後ほど詳しく検討する。

Tornado Cash （事案 ）は、分散型プロトコルにおけるイノベーション、金融プライバシー、コンプライアンスの間の微妙なバランスを浮き彫りにしています。分散型金融 (DeFi) が世界的に拡大する中、開発者は、プライバシー保護のための正当なユースケースを維持しつつ、不正行為を防止する安全対策を講じるという、高まる圧力に対応しなければなりません。分散化とプライバシーという理念を損なうことなくコンプライアンスを確保することは、分散型技術に基づいて構築された業界にとって、包括的な課題となっています。規制当局の期待が変化する中、積極的なモニタリングとリスク軽減は不可欠です。Chainalysis は、 アドレス これらの課題をリアルタイムで解決するためのソリューションを提供しています。

地政学的 な緊張が高まる中、仮想通貨がイランにおける資本逃避を可能にしている

1979年のテヘランにおける米国大使館占拠以来、米国はイランに対して広範な金融制裁を課してきた。制裁にもかかわらず、国際金融システムへのアクセスは、それがもたらす安定性と流動性 （ ）のため、イランにとって依然として極めて重要である。イランのように自国通貨の価値が変動し、切り下げられてきた国々では、国際的な銀行と取引できないことが金融の流動性を著しく制限しており、個人や企業は代替手段を模索せざるを得なくなっている。

2024年、イランのサービスは、政府への不信感の高まりや地政学的 で続く不安定な情勢を背景に、制裁関連の暗号資産 活動において、著しく大きなシェアを占めるようになった。

2024年には、資金流出額が41億8000万ドルへと急増し、前年比で約70％増加した。

これらの地域における仮想通貨普及 は、主に制裁回避という観点から捉えられることが多いが、それは同時に、世界の銀行システムから切り離された経済圏において、信頼できる金融手段が根本的に必要とされているという実情を広く反映しているものでもある。

政府による統制と資本逃避

イラン政府は、仮想通貨のインフラを含め、同国の金融システムに対して広範な統制を敷いている。 この実情は、2024年12月、イラン・リアル（IRR） の価値が過去最大の下落を記録したことを受け、当局がイラン国内の取引所からの出金を突如停止した際に、特に顕著になった。この措置は、インフレ率が40～50％前後で推移し、リアルの下落傾向が続く中、資本逃避を防ぐために政府が意のままに資金流出を制限できることを示したものであり、これはますます懸念が高まっている問題である。 2018年に米国がJCPOA（イラン核合意）から離脱し、イラン産原油に制裁を課して以来、同通貨の価値は約90％下落しており、2023年と2024年に緊張が高まる中で、その下落ペースはさらに加速している。

多くのイラン人にとって、仮想通貨は代替的な金融システムを意味しており、イランの暗号資産 といった取引所の利用が増加していることは、資産を保護し、金融規制を回避するために、より多くの個人や機関が暗号資産 に頼り始めていることを示唆している。こうした資金流出を詳しく分析すると、その背景には必ずしも違法な資金取引や国家主導の活動があるわけではなく、むしろイラン国民の政府に対する不信感の高まりや、資金を国外に移すという差し迫った必要性があることがうかがえる。

地政学的 イランでは、紛争の火種が暗号資産 からの資金流出を招いている

イランをめぐる地政学的 の情勢が不安定化した時期には、イランの取引所からの仮想通貨の流出が急増したことが判明した。特に、紛争が発生した当日やその直後にその傾向が顕著であった。

Google Trendsのデータもこの傾向を裏付けていますつながり 。これによると、4月14日と10月1日に「イラン・イスラエル」という検索キーワードの関心が世界的に急増しており、これらの日付は紛争の激化と密接に関連しています。この傾向は、イランにおけるより広範な金融情勢とも一致しており、同国では政治的・軍事的動向に応じてリアル（イラン通貨）の闇市場レートが激しく変動しています。

興味深いことに、ステーブルコイン を含むすべての資産で資金流出の増加が見られた一方で、ビットコインの流出量は著しく多いことが確認されました。以下のタイムライン では、地政学的 の主要な出来事との関連で、ビットコインの資金流出状況を整理しています。

ビットコインの流出が急増したのは、イランがミサイルを発射する可能性が高いことが明らかになった前後、およびその出来事から数日後の時期であり、これは上記の2024年4月9日と14日の事例に見られる通りです。また、2024年9月下旬から10月上旬にかけても同様の傾向が見られました。

これは、地政学的 をめぐる紛争に対する世論の懸念の高まりが金融行動にも反映され、個人が地政学的 や経済の不確実性に対するヘッジとして暗号資産 に目を向けたことを示唆している。制裁の圧力が高まり、イランの経済の不確実性が続く中、暗号資産 に対する需要 は留まる 高水準で推移する可能性が高い。

不確実な時代におけるビットコインの役割

こうした傾向はイランで顕著ですが、戦争や 経済混乱、あるいは政府による弾圧 が行われる時期には、世界中で同様のパターンが見られます。 ビットコインは検閲に強く、カストディアル 自律的な性質を持つため、危機的な状況下では魅力的な選択肢となります。従来の 資産とは異なり、ビットコインは国境を越えて送金でき、オンチェーン 不安定な状況に対するヘッジとして保有でき、シードフレーズ の保管だけで済むため、個人が避難を余儀なくされるような状況でも財務的な柔軟性を提供します。このため、地政学的 変動が激しく、金融規制が厳しい地域に住む人々にとって、ビットコインは特に適した手段となります。

今後の展望：エコシステムレベルでの包括的なコンプライアンス

多くのイラン人が資本逃避の手段として仮想通貨に依存してきたものの、世界中の暗号資産 エコシステムにおけるコンプライアンス対策により、こうした経路は閉ざされつつある。コンプライアンスが重視される中、取引所におけるイラン向けサービスの取り扱い量は年々減少しており、2022年から2024年にかけて約23％減少した。

イランの取引所とその他の取引所間の送信 取引規模を詳しく見てみると、2023年から2024年にかけて、ほぼすべての取引規模帯において、イランの取引所と取引を行っている取引所の数が減少していることが明らかになった。

The largest drop occurred in the <$1000 bracket, which saw a 33.33% decline from 2023. The >=$1 million bracket also saw a sizable reduction by 22.73%.

イランのサービスとの取引における取引所のやり取りが明らかに減少していることは、制裁対象地域へのエクスポージャーを制限するためのコンプライアンス措置が、具体的な効果を上げていることを示している。取引所は、制裁対象地域に関連するリスクを低減 金融活動 する責任をますます負うようになっている。

イランに対する国際的な政策上の圧力が高まり、金融リスクが増大している

イランの行動により、オンオフチェーン 、オフ を問わず、同国の金融エコシステムと取引を行うことによるリスクが高まっています。過去12～18か月の間に、イランは、現在世界で最も多くの対象を絞った制裁を受けているロシアとの経済・軍事関係を深めており、世界の規制当局にとってさらなる懸念材料となっています。FATF (金融活動作業部会) のブラックリストに掲載されているわずか3カ国（北朝鮮、ミャンマーと並んで）の一つとして、イランは、不十分なマネーロンダリング防止（マネーロンダリング対策 ：AML）およびテロ資金供与対策（テロ資金対策 ：CFT）の規制体制について、引き続き厳しい監視にさらされている。さらに、イランはヒズボラや ハマスといった組織への物質的支援を継続しており、規制面および国家安全保障上の懸念をさらに増幅させている。

2025年2月、米国の新政権は「国家安全保障大統領覚書（NSPM-2）」を発表し、イランに対する「最大限の圧力」キャンペーンを再開した。この指令は、より積極的な執行姿勢を義務付けるものであり、米国司法省（DOJ）に対する具体的な措置を次のように定めている：

• イランと関連する金融・物流ネットワーク、ならびにイランまたはその代理組織から支援を受けている米国内の工作員やフロント団体に対する捜査および起訴を行うこと。
• イラン産の違法な石油貨物の差し押さえ。
• 米国および海外において差し押さえの対象となるイラン政府の資産を特定すること。
• イランが資金提供しているテロ組織の指導者を起訴し、訴追すること。
• 犯罪対策、規制、サイバー対策のツールや権限を活用し、イランによるスパイ活動、制裁回避、および悪質な金融活動を無力化する する。

対象を絞った制裁やセクター別制裁が引き続き厳しく課され、イランの石油・海運に対する取り締まりも強化されていることから、状況は依然として深刻であり、仮想通貨やその他の金融上の回避策に対する需要 がさらに高まる可能性が高い。制裁対象者が暗号資産 が機能する世界に適応していく中、法執行機関は、違法な資金の流れを追跡し、制裁対象事業体を特定し、イランのような規制対象地域への低減 を把握するために、ブロックチェーン 情報への依存度をますます高めていくことになるだろう。

ブロックチェーン 分析により、コンプライアンスを重視した未来が保証される

分散型技術は、コンプライアンスの徹底において複雑な課題をもたらすため、プロトコル およびサービスレベルの両方でのコンプライアンスが不可欠となっています。Chainalysis は、リアルタイムの取引モニタリング 、ウォレットスクリーニング、およびリスクベースの統制機能を提供することで、取引所、分散型金融 (DeFi) プラットフォーム、規制当局、および法執行機関を支援し、制裁対象企業との取引リスクの検知と防止を支援します。規制当局の期待が高まる中、金融の健全性を維持しつつ、正当なアクセスを確保するためには、先を見越したコンプライアンス対策が不可欠となります。

オンチェーン の分析機能を活用することで、暗号資産 のサービスプロバイダーは、取引相手 のリスクを評価し、不正な取引がより広範な金融システムに流入する前にこれを阻止することができます。ブロックチェーン の分析に裏打ちされたコンプライアンス体制の強化により、制裁対象企業との取引が顕著に減少しており、データ駆動型のリスク低減戦略の有効性が実証されています。

制裁対象国が代替的な金融ルートを模索する中、エコシステムの参加者間、および民間・公共セクターのパートナー間での緊密な連携が不可欠である。国家主導の制裁回避と個人の生活維持のための資金調達を区別する「リスクベース・アプローチ （適正な区別）」は、公正かつ効果的な規制枠組みを構築する上で極めて重要となる。規制当局による監督、業界全体の協力、そして高度なブロックチェーン 分析ツールを組み合わせることで、暗号資産が実行可能かつ正当な金融システムであり続けることを確保しつつ、違法な行為者や国家による資金調達ルートを排除することができる。

暗号資産- 2024年に制裁対象となった関連団体

以下の表には、2024年を通じて発生した、仮想通貨に関連するさまざまな制裁措置および法執行機関 による協調的な摘発事例が記載されています。

2025年版「Chainalysis 」暗号資産 犯罪レポート

今すぐご予約ください

本資料は情報提供のみを目的としており、法律、税務、財務、または投資に関する助言を提供するものではありません。受領者は、こうした決定を行う前に、各自のアドバイザーに相談してください。Chainalysis は、本資料の利用に基づきつながり において行われたいかなる決定、その他の作為または不作為についても、一切の責任を負いません。

Chainalysis 当社は、本報告書に記載された情報の正確性、完全性、適時性、適合性、または有効性を保証するものではなく、当該資料のいかなる部分における誤り、欠落、またはその他の不正確さに起因するいかなる請求についても責任を負いません。